在早些年，行業(yè)對(duì)AR/VR/MR眼鏡的市場(chǎng)前景飽含期待，當(dāng)時(shí)許多分析機(jī)構(gòu)、智能眼鏡零組件供應(yīng)商都期待，2023年下半年蘋果Vision Pro發(fā)布之后，會(huì)帶領(lǐng)整個(gè)頭顯行業(yè)起飛。即使是蘋果這類科技巨頭，其Vision Pro也受到了市場(chǎng)冷遇。

以AR眼鏡行業(yè)為例，根據(jù)集邦咨詢的數(shù)據(jù)，2024年全球AR眼鏡出貨量?jī)H約70萬(wàn)副，另一家分析機(jī)構(gòu)Omidia的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)也僅為67.5萬(wàn)副。AR眼鏡每年不超過(guò)100萬(wàn)副的出貨量，與動(dòng)則年出貨數(shù)億副的耳機(jī)、數(shù)十億的手機(jī)相比，意味著這個(gè)行業(yè)還未達(dá)到大規(guī)模商業(yè)化的程度。

整體來(lái)看，目前AR眼鏡還在受制于技術(shù)路徑、生產(chǎn)成本等因素。隨著Vision Pro商業(yè)化遇冷，智能眼鏡廠商急需一個(gè)易“變現(xiàn)”的產(chǎn)品。在此背景下，AI智能眼鏡殺入了市場(chǎng)。

• Omidia數(shù)據(jù)顯示，AI眼鏡2024年的出貨量突破150萬(wàn)副，預(yù)計(jì)2025年出貨量將達(dá)686萬(wàn)副，2026年突破1100萬(wàn)副，2028年突破2500萬(wàn)副。

• 而WellsennXR的預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)相當(dāng)激進(jìn)，該機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)，2029年AI眼鏡年銷量將達(dá)6000萬(wàn)副，到2035年的銷量有望達(dá)14億副。

• 此外，IDC還預(yù)測(cè)了中國(guó)AI眼鏡的市場(chǎng)規(guī)模：2024年國(guó)內(nèi)AI眼鏡市場(chǎng)規(guī)模突破200億元，到2030年將呈指數(shù)級(jí)裂變，達(dá)到1200億元量級(jí)，年復(fù)合增長(zhǎng)率35%。

綜上幾組數(shù)據(jù)可以看出，AI眼鏡這個(gè)千億級(jí)市場(chǎng)開(kāi)始進(jìn)入產(chǎn)業(yè)爆發(fā)期。2025年4月16日下午，“芯原可穿戴專題技術(shù)研討會(huì)”的圓桌環(huán)節(jié)，圍繞“AI眼鏡的機(jī)遇與挑戰(zhàn)”的主題進(jìn)行了討論。

AI眼鏡開(kāi)始分劃出不同的產(chǎn)品形態(tài)

目前，一些分析機(jī)構(gòu)把不帶屏幕的眼鏡就叫做AI眼鏡，帶顯示模塊光學(xué)組件的叫AR眼鏡，當(dāng)然這兩者都具備相應(yīng)的AI功能。近年來(lái)，智能眼鏡行業(yè)也開(kāi)始出現(xiàn)一些細(xì)分的產(chǎn)品形態(tài)。

目前，市場(chǎng)上出現(xiàn)的幾個(gè)細(xì)分形態(tài)，包括無(wú)攝像頭、無(wú)顯示屏的眼鏡，代表產(chǎn)品有李未可科技在2024年4月發(fā)布的Meta Lens Chat AI(重43g，其售價(jià)￥699元)；無(wú)攝像頭、帶顯示的智能眼鏡，代表產(chǎn)品有魅族StarVAir 2（重44g，起售價(jià)￥2799元）；帶攝像頭、無(wú)顯示的智能眼鏡，代表產(chǎn)品有Ray-Ban Meta（基礎(chǔ)款重49g，起售價(jià)$299美元）；帶攝像頭、帶顯示的智能眼鏡，代表產(chǎn)品有Rokid AI眼鏡(重49g，起售價(jià)￥2499元?)。

這些不同形態(tài)的AI眼鏡，均搭載了多模態(tài)大模型，能為用戶提供語(yǔ)音助手、圖像分析、智能導(dǎo)航、翻譯、會(huì)議記錄、提詞、情感陪伴等服務(wù)。不同品牌主打的賣點(diǎn)可能各不相同，但AI眼鏡基本上可以滿足以上需求。

在圓桌現(xiàn)場(chǎng)觀眾的投票中，有44.83%的人認(rèn)為，在短期內(nèi)，像Ray-Ban Meta這種帶攝像頭、無(wú)顯示的智能眼鏡將更受市場(chǎng)歡迎，其次，Rokid AI眼鏡這類帶攝像頭、帶顯示的智能眼鏡也獲得了37.93%的投票。

當(dāng)然，在AI眼鏡引爆千億賽道的同時(shí)，整個(gè)行業(yè)還存在一些挑戰(zhàn)，比如如何在技術(shù)層面保持時(shí)尚、輕便，又可實(shí)現(xiàn)強(qiáng)大的AI算力、低功耗、長(zhǎng)續(xù)航；又如，如何在市場(chǎng)層面培養(yǎng)消費(fèi)者去實(shí)時(shí)佩戴；再如，如何把AI眼鏡的價(jià)格做到更親民等等，以上這些挑戰(zhàn)還需要AI眼鏡產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)共同努力去克服。

語(yǔ)音交互和輕量顯示為主

觸摸、語(yǔ)音、顯示、手勢(shì)識(shí)別、眼動(dòng)交互，都是AI眼鏡很好的交互方式。但在AI眼鏡的多種交互方式中，也面臨“不可能三角(續(xù)航、重量、算力)”的困境。對(duì)于AI眼鏡而言，哪種人機(jī)交互方式更符合現(xiàn)在的要求？

在現(xiàn)場(chǎng)觀眾的投票中，35.29%的人認(rèn)為，AI眼鏡最適合的人機(jī)交互方式是語(yǔ)音，顯示和眼動(dòng)交互各獲得了19.61%的投票。

恒玄科技（上海）股份有限公司市場(chǎng)副總裁高亢表示，交互方式的多樣化是為了在“成本、重量、續(xù)航”之間找到平衡，以滿足客戶需求。輸入方式并非只能依賴單一形式，而是需要結(jié)合多種手段。目前，Meta的可穿戴手表和手環(huán)技術(shù)備受關(guān)注，因?yàn)樗鼈兺ㄟ^(guò)屏幕和旋鈕等物理式交互，提供了精準(zhǔn)且隱蔽的輸入方式。然而，眼鏡作為交互設(shè)備也有其獨(dú)特優(yōu)勢(shì)。例如，眼鏡上的攝像頭可以實(shí)現(xiàn)信息量較大的輸入，比如通過(guò)眼動(dòng)追蹤捕捉圖片，這是手表較難實(shí)現(xiàn)的功能。因此，眼鏡的輸入方式需要更多創(chuàng)新思考，尤其是在如何利用其豐富的形態(tài)方面。

他指出，可能在未來(lái)3-5年內(nèi)，還無(wú)法僅依賴單一設(shè)備解決問(wèn)題，因?yàn)楣こ填I(lǐng)域的限制和技術(shù)生態(tài)的現(xiàn)狀，決定了單一設(shè)備的交互優(yōu)化仍有較大挑戰(zhàn)。相比之下，通過(guò)無(wú)線連接實(shí)現(xiàn)多設(shè)備協(xié)同的多模態(tài)輸入和輸出，才是更現(xiàn)實(shí)且高效的解決方案。這種協(xié)同方式不僅能彌補(bǔ)單一設(shè)備的不足，還能為用戶提供更豐富的交互體驗(yàn)。

炬芯科技股份有限公司穿戴和感知事業(yè)部總經(jīng)理張?zhí)煲嬖谟懻撝刑岬?，短期?nèi)應(yīng)以語(yǔ)音交互和輕量顯示為主，并逐步引入基礎(chǔ)手勢(shì)功能。在長(zhǎng)期來(lái)看，AI眼鏡的目標(biāo)是實(shí)現(xiàn)空間計(jì)算和多模態(tài)交互。他還提到，為了減輕眼鏡的重量和續(xù)航壓力，可以考慮將部分交互功能分散到其他設(shè)備，如戒指、手帶或手表上，形成多設(shè)備協(xié)同的交互模式。

高亢對(duì)此表示認(rèn)同，并強(qiáng)調(diào)不應(yīng)試圖將電腦或手機(jī)的功能強(qiáng)行塞入眼鏡中，而是應(yīng)讓每個(gè)設(shè)備發(fā)揮其最擅長(zhǎng)的功能。這種分工協(xié)作的方式可以提高整體效率，避免單一設(shè)備因功能過(guò)多而變得笨重或復(fù)雜。通過(guò)這種方式，眼鏡可以保持輕便，同時(shí)與其他設(shè)備協(xié)同工作，提供更豐富的交互體驗(yàn)。

短期內(nèi)ISP+MCU方案更具優(yōu)勢(shì)

AI眼鏡芯片方案包括SoC、MCU+ISP、SoC+MCU等。在選擇芯片方案時(shí)，需根據(jù)具體需求和場(chǎng)景進(jìn)行取舍。比如，SoC方案適合對(duì)性能要求較高的設(shè)備，而MCU+ISP方案適合對(duì)成本和功耗敏感的輕量級(jí)應(yīng)用，SoC+MCU方案則力求在性能和續(xù)航之間取得平衡。哪種芯片方案更合適目前的需求？未來(lái)兩年內(nèi)哪種方案將成為主流？

45.83%的觀眾認(rèn)為，ISP+MCU是未來(lái)兩年內(nèi)的主流AI眼鏡芯片方案。其次是SoC+MCU(33.33%)、SoC(20.83%)。

高亢認(rèn)為，在AI眼鏡芯片方案中，無(wú)論是SoC還是ISP+MCU方案，在手機(jī)或云端算力面前都屬于小算力。在有限的功耗、尺寸和面積預(yù)算下，ISP+MCU方案可能是一個(gè)更優(yōu)的選擇?？紤]到行業(yè)內(nèi)許多應(yīng)用生態(tài)與IP處理器緊密相關(guān)，SoC方案也有其不可替代的地位，不會(huì)被完全取代。如果時(shí)間線拉得更長(zhǎng)，有更多時(shí)間去開(kāi)發(fā)、培育產(chǎn)業(yè)鏈，MCU和SoC可能會(huì)融合在一起，屆時(shí)ISP、SoC、MCU會(huì)變成一顆芯片。

在張?zhí)煲婵磥?lái)，未來(lái)兩年內(nèi)，AI眼鏡芯片方案的選擇將呈現(xiàn)多樣化。雖然SoC方案目前在出貨量上占據(jù)主流，尤其是以Meta為代表的廠商采用SoC方案，但如果從續(xù)航和未來(lái)兩年的發(fā)展?jié)摿?lái)看，ISP+MCU方案可能更具優(yōu)勢(shì)。這種方案不僅能提供更多的想象空間，還能適應(yīng)更多的落地場(chǎng)景。

芯原股份執(zhí)行副總裁、定制芯片平臺(tái)事業(yè)部總經(jīng)理汪志偉表示，目前，AI眼鏡芯片方案五花八門，這主要是因?yàn)閷?duì)AR和AI眼鏡的定義尚不明確，尚未形成一個(gè)單一的海量市場(chǎng)來(lái)推動(dòng)通用芯片方案的出現(xiàn)。在這種情況下，能夠深刻洞察細(xì)分市場(chǎng)并準(zhǔn)確定位的公司，更有可能在未來(lái)兩三年內(nèi)推出大量產(chǎn)品，并適合定制芯片。因此，未來(lái)兩三年內(nèi)，能夠找到合適市場(chǎng)定位并定義好產(chǎn)品的公司，將有機(jī)會(huì)與芯片設(shè)計(jì)公司合作，共同開(kāi)發(fā)出既能滿足客戶需求，又能解決低功耗和重量問(wèn)題的芯片方案。這種定制化芯片將為市場(chǎng)帶來(lái)更具競(jìng)爭(zhēng)力的AI眼鏡產(chǎn)品。

汪志偉介紹說(shuō)，此前芯原為一家國(guó)際互聯(lián)網(wǎng)大廠定制了一款A(yù)I眼鏡芯片，該芯片功能全面，包含顯示、編解碼和AI功能，既能運(yùn)行輕量級(jí)實(shí)時(shí)操作系統(tǒng)，也能支持安卓系統(tǒng)。然而，由于該大廠主要專注于生態(tài)而非硬件，且顯示技術(shù)逐漸從激光轉(zhuǎn)向LED，該芯片未實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)?！氨M管如此，這款芯片受到許多客戶的青睞，尤其是在顯示和AI功能方面?！?/p>

芯原股份首席戰(zhàn)略官、執(zhí)行副總裁、IP事業(yè)部總經(jīng)理戴偉進(jìn)補(bǔ)充說(shuō)，AI眼鏡行業(yè)對(duì)定制化的需求將長(zhǎng)期存在?！霸谂c客戶的合作中，我們發(fā)現(xiàn)資源不足是普遍存在的問(wèn)題?！?/p>

未來(lái)AR顯示技術(shù)如何重塑行業(yè)格局？

針對(duì)關(guān)于從系統(tǒng)層面如何能夠更加降低眼鏡功耗，實(shí)現(xiàn)AR眼鏡長(zhǎng)續(xù)航的問(wèn)題。廣東省橫琴數(shù)字光芯半導(dǎo)體科技有限公司董事長(zhǎng)兼創(chuàng)始人孫雷指出，視頻編解碼對(duì)系統(tǒng)功耗有直接影響，而目前AR眼鏡領(lǐng)域的接口尚無(wú)專用標(biāo)準(zhǔn)，主要使用傳統(tǒng)MIPI接口。為應(yīng)對(duì)這一挑戰(zhàn)，該公司與芯原合作提出了ARPI（虛擬現(xiàn)實(shí)接口）協(xié)議。

ARPI通過(guò)將RGB數(shù)據(jù)分配到三路DATA上單獨(dú)傳輸信號(hào)，相比MIPI節(jié)省了2/3的帶寬。在640×480P分辨率下，單顆芯片可節(jié)省約2mW功耗，雙目彩色6顆芯片可節(jié)省約12mW，對(duì)150mAh電池的設(shè)備來(lái)說(shuō)意義重大。未來(lái)在更高分辨率（如720P和1080P）下，功耗節(jié)省將更為顯著。

孫雷還提到，北美一些大客戶計(jì)劃在2026年推出大幾十萬(wàn)到百萬(wàn)像素級(jí)別的產(chǎn)品，分辨率提升3倍后，傳輸帶寬和功耗問(wèn)題將更加突出。ARPI協(xié)議在高分辨率應(yīng)用中具有明顯優(yōu)勢(shì)，例如在1080P下，ARPI僅需1.2G帶寬，而MIPI需要3G以上，這意味著ARPI可以避免使用DSP編解碼，從而進(jìn)一步降低功耗。

AR眼鏡的定制化方案不僅能從單一芯片解決功耗問(wèn)題，還能通過(guò)JAVA端和系統(tǒng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)接口協(xié)議降低功耗，整體性能優(yōu)于標(biāo)準(zhǔn)芯片。孫雷介紹說(shuō)，在全彩Micro LED方面，2024年一些公司完成了單片垂直堆疊的里程碑，但目前仍存在穩(wěn)定性和亮度等問(wèn)題。雖然下游客戶已實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)，但良率低（尤其是三層堆疊后良率低于10%），導(dǎo)致成本高昂，短期內(nèi)難以成為主流方案。預(yù)計(jì)5年內(nèi)，從成本角度考慮，單片垂直堆疊Micro LED不會(huì)成為主流。

目前，許多廠商，包括海外大廠，更傾向于使用三片單色合光方案，通過(guò)X光鏡合光實(shí)現(xiàn)全彩顯示。這種方案可在0.1英寸左右的尺寸上實(shí)現(xiàn)720p和未來(lái)的1080p分辨率，滿足雙目全彩需求。預(yù)計(jì)到2025年，這種方案將成為主流。

端側(cè)輕量化+云端強(qiáng)賦能

AI眼鏡面臨“不可能三角”問(wèn)題，即功耗、算力和成本難以同時(shí)兼顧。為解決此問(wèn)題，可將人機(jī)交互功能分散到手環(huán)、戒指、手機(jī)等設(shè)備上，而非全部集中在眼鏡端。此外，云端大模型訓(xùn)練可通過(guò)模型蒸餾壓縮技術(shù)轉(zhuǎn)化為小模型，使其適用于資源受限的AI眼鏡等設(shè)備。

與云端模型相比，端側(cè)模型具有更好的實(shí)時(shí)性和隱私性，且訓(xùn)練和推理成本更低，同時(shí)支持離線使用。這種方案可充分利用各設(shè)備的算力，優(yōu)化整體性能和用戶體驗(yàn)。在眼鏡AI形態(tài)下部署AI是怎么分布算力的？

戴偉進(jìn)認(rèn)為，眼鏡只是計(jì)算機(jī)系統(tǒng)的一部分，與手機(jī)和服務(wù)器協(xié)同工作。AI功能的實(shí)現(xiàn)需要在眼鏡和手機(jī)之間合理分配算力。如果手機(jī)端算力更強(qiáng)，眼鏡端的算力需求就會(huì)降低，反之亦然。這種協(xié)同機(jī)制確保了系統(tǒng)的整體響應(yīng)能力和效率。

根據(jù)現(xiàn)場(chǎng)觀眾的投票，50%的人認(rèn)為，AI眼鏡最合理的智能計(jì)算架構(gòu)師眼鏡端+手機(jī)端+云端，45.45%的人認(rèn)為，師眼鏡端+手機(jī)端，只有4.55%的人認(rèn)為是全眼鏡端。

高亢提到，眼鏡的低功耗設(shè)計(jì)是一個(gè)重要議題。他指出，眼鏡端的攝像頭可以捕捉大量信息，但功耗主要集中在兩個(gè)方面：眼鏡端的計(jì)算和數(shù)據(jù)傳輸（如傳送到手機(jī)或云端）。以拍攝一張照片為例，傳輸時(shí)間可能需要2到3秒，其中計(jì)算和傳輸各占一半時(shí)間。

他強(qiáng)調(diào)，優(yōu)化傳輸效率是關(guān)鍵。一方面，可以通過(guò)壓縮數(shù)據(jù)量來(lái)減少傳輸時(shí)間；另一方面，可以探索更快的傳輸技術(shù)，如“星閃”。此外，關(guān)于算力分配，不同廠商有不同的看法。一些廠商希望將更多算力放在眼鏡端，以減少對(duì)手機(jī)的依賴，而另一些廠商則傾向于依賴手機(jī)端的算力。這種選擇取決于廠商是否能夠控制手機(jī)端的算力，以及他們是否希望減少對(duì)手機(jī)的依賴。

AI眼鏡賽道暗戰(zhàn)下的手機(jī)廠商突圍戰(zhàn)

2025年，AI眼鏡市場(chǎng)迎來(lái)眾多廠商的密集入局，被稱為“百鏡大戰(zhàn)”前夕。中國(guó)移動(dòng)等運(yùn)營(yíng)商，華為、小米、魅族等手機(jī)廠商，百度、字節(jié)跳動(dòng)等互聯(lián)網(wǎng)大廠，以及Rokid、雷鳥(niǎo)等創(chuàng)業(yè)企業(yè)，紛紛計(jì)劃推出自己的AI眼鏡產(chǎn)品，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日益激烈。未來(lái)哪一類玩家會(huì)占據(jù)更多的AI眼鏡市場(chǎng)份額？

   58.33%的現(xiàn)場(chǎng)觀眾看好小米、Vivo、魅族、華為等手機(jī)廠商，41.67%的人看好雷鳥(niǎo)、Rokid等AR眼鏡創(chuàng)企。值得注意的是，沒(méi)有觀眾認(rèn)為，百度、阿里巴巴、字節(jié)跳動(dòng)將占據(jù)更多市場(chǎng)份額。

上海道禾源信私募基金管理有限公司副總經(jīng)理傅琰琰認(rèn)為，技術(shù)應(yīng)服務(wù)于產(chǎn)品，產(chǎn)品的核心在于其在特定階段所提供的產(chǎn)品力和邏輯。在AI眼鏡領(lǐng)域，投資需關(guān)注前瞻性技術(shù)和產(chǎn)品當(dāng)前所解決的問(wèn)題。眼鏡可能是人類最后一個(gè)無(wú)法擺脫的智能終端。

從產(chǎn)品角度出發(fā)，理想的智能眼鏡公司應(yīng)具備手機(jī)、端側(cè)模型、云端模型和IoT生態(tài)。然而，目前市場(chǎng)上的公司可分為三類：傳統(tǒng)硬件廠商、互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)和手機(jī)廠商。傳統(tǒng)硬件廠商如雷鳥(niǎo)，具有長(zhǎng)期的硬件經(jīng)驗(yàn)；互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)擁有強(qiáng)大的AI模型，但可能缺乏終端能力；手機(jī)廠商則具備硬件能力和端側(cè)模型，部分還擁有云端模型。

他認(rèn)為，智能眼鏡必須具備顯示功能，因?yàn)轱@示是其不可替代的部分。交互方式多樣，但需考慮產(chǎn)品的自然性和用戶習(xí)慣。在“不可能三角”中，輕量化是首要考慮，隨后才是功能平衡。自帶高算力和云端算力的企業(yè)具有天然優(yōu)勢(shì)，但傳統(tǒng)硬件廠商的經(jīng)驗(yàn)也不容忽視。在未來(lái)3-5年內(nèi)，大手機(jī)廠的機(jī)會(huì)可能大于純互聯(lián)網(wǎng)或純硬件廠商。不過(guò)，時(shí)間窗口至關(guān)重要，純硬件廠商需快速找到合作伙伴以迭代產(chǎn)品。

Omdia高級(jí)分析師林麟表示，AI眼鏡在零組件方面，某些組件如攝像頭可能具有優(yōu)勢(shì)，但整體而言，很難依據(jù)現(xiàn)有公司所取得的成就來(lái)判斷它們未來(lái)能走多遠(yuǎn)。主觀上，他不希望看到手機(jī)廠商繼續(xù)獨(dú)占市場(chǎng)，而是希望“三足鼎立”的局面能夠持續(xù)，為消費(fèi)者提供更多選擇。

同時(shí)，他也評(píng)價(jià)說(shuō)，像雷鳥(niǎo)、Rokid這樣十年前就開(kāi)始布局AR產(chǎn)業(yè)的公司確實(shí)略有領(lǐng)先，但光波導(dǎo)技術(shù)的改進(jìn)空間很大，且各家公司都在進(jìn)行定制化開(kāi)發(fā)，因此目前的領(lǐng)先并不意味著未來(lái)的優(yōu)勢(shì)。只要后來(lái)者能夠抓住機(jī)會(huì)或找到正確的方向，實(shí)現(xiàn)質(zhì)的飛躍是完全可能的。

最后，高亢總結(jié)道，在眼鏡市場(chǎng)，手機(jī)廠商雖有優(yōu)勢(shì)，但若能找到獨(dú)特定位，新的大玩家仍有機(jī)會(huì)崛起。眼鏡市場(chǎng)的有趣之處在于，它尚未被某一家廠商完全主導(dǎo)，行業(yè)仍有機(jī)會(huì)，技術(shù)創(chuàng)新和市場(chǎng)策略可能改變現(xiàn)有格局。