2023年2月20日，知名咨詢企業(yè)Gartner Japan舉行了新聞發(fā)布會(huì)，該公司高級(jí)總監(jiān)兼分析師Masatsune Yamachi詳細(xì)介紹了其對(duì)2022年半導(dǎo)體市場(chǎng)的分析和對(duì)2023年的展望。

01

2022年首次突破6000億美元

根據(jù)Gartner的數(shù)據(jù)，半導(dǎo)體市場(chǎng)在2020年之前達(dá)到4000億美元的峰值，在2021年快速增長(zhǎng)，并迅速超過(guò)5000億美元。而在2022年，盡管同比增長(zhǎng)只有1.1%，但首次突破6000億美元大關(guān)。

從終端市場(chǎng)來(lái)看半導(dǎo)體市場(chǎng)，在汽車(chē)、有線網(wǎng)絡(luò)、消費(fèi)、工業(yè)板塊增長(zhǎng)的同時(shí)，計(jì)算機(jī)領(lǐng)域同比下降8.4%，以智能手機(jī)為中心的無(wú)線領(lǐng)域同比下降3.8%，存儲(chǔ)領(lǐng)域也因PC、服務(wù)器、智能手機(jī)等主要市場(chǎng)低迷的影響而舉步維艱，同比下降8.4%，存儲(chǔ)領(lǐng)域也因SSD價(jià)格下跌的影響而苦苦掙扎。

Yamachi解釋說(shuō)："使用大量?jī)?nèi)存的領(lǐng)域，無(wú)論是DRAM還是NAND閃存，都有所下降"。另一方面，他還強(qiáng)調(diào)，"汽車(chē)和工業(yè)等不怎么使用內(nèi)存的領(lǐng)域有相當(dāng)大的增長(zhǎng)"，其中汽車(chē)、有線網(wǎng)絡(luò)和工業(yè)領(lǐng)域都有兩位數(shù)的大幅增長(zhǎng)。

2022 年半導(dǎo)體市場(chǎng)（按終端市場(chǎng)） 來(lái)源：Gartner Japan

02

市場(chǎng)低迷

在供應(yīng)商排名中也很明顯

從2022年各廠商的半導(dǎo)體銷售額排名來(lái)看，排名第一和第二的三星電子和英特爾同比分別出現(xiàn)了10.4%和19.5%的大幅下滑，顯示了內(nèi)存銷售下滑的影響。

除了PC市場(chǎng)低迷外，英特爾的表現(xiàn)不佳還受到今年排名第十的蘋(píng)果公司正在增加自有半導(dǎo)體比例的影響，包括在PC中采用自己的處理器。

另一方面，在智能手機(jī)市場(chǎng)整體舉步維艱的同時(shí)，高通公司卻增加了訂單，尤其是高端產(chǎn)品的訂單，同比增長(zhǎng)了28.3%。據(jù)說(shuō)這是因?yàn)槿墙ㄗh用高通驍龍?zhí)幚砥魅〈亲约旱奶幚砥鳌?/span>

博通公司同比增長(zhǎng)了26.7%，原因是在線會(huì)議和流媒體服務(wù)的普及帶動(dòng)了對(duì)電信基礎(chǔ)設(shè)施的強(qiáng)勁投資，AMD實(shí)現(xiàn)了42.9%的同比增長(zhǎng)，這得益于強(qiáng)勁的游戲銷售和對(duì)Xilinx的收購(gòu)。

2022年按供應(yīng)商劃分的10大半導(dǎo)體銷售額 來(lái)源：Gartner Japan

排名前10名中沒(méi)有日本公司。瑞薩電子以第16位領(lǐng)先其他日本公司，其次是鎧俠（第17位）和索尼（第18位）。

03

中國(guó)半導(dǎo)體需求持續(xù)下滑

受中美貿(mào)易摩擦影響較大

在2022年電子制造商的十大半導(dǎo)體消費(fèi)趨勢(shì)中，只有兩家公司增加了消費(fèi)：三星和索尼。索尼的增長(zhǎng)率是最高的，增長(zhǎng)了16.5%，因?yàn)槿驅(qū)layStation 5的需求仍在繼續(xù)。由于三星在中國(guó)的智能手機(jī)銷售比例較低，而且其生產(chǎn)基地在越南，因此受疫情影響比競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手小，三星可折疊智能手機(jī)銷售表現(xiàn)良好，同比增長(zhǎng)2.2%。

從各地區(qū)的半導(dǎo)體需求趨勢(shì)來(lái)看，中國(guó)的需求在2019年前后持續(xù)高速增長(zhǎng)，并將需求擴(kuò)大到全球需求的四分之一左右，但在2020年放緩，同比增長(zhǎng)0.2個(gè)百分點(diǎn)。從那以后，它持續(xù)下降并處于低迷。

Yamachi解釋說(shuō)，其背景是 "美國(guó)和中國(guó)之間的貿(mào)易摩擦正在產(chǎn)生重大影響"。他說(shuō)，過(guò)去幾年，中國(guó)電子制造商的半導(dǎo)體消費(fèi)一直低迷，華為在半導(dǎo)體消費(fèi)排名中從2020年的第三位下降到2021年和2022年的第七位。

2022年按電子制造商劃分的十大半導(dǎo)體消費(fèi)者 來(lái)源：Gartner Japan

其他趨勢(shì)包括日本和歐洲的市場(chǎng)份額增加，這是由于許多公司所在的行業(yè)，如汽車(chē)和工業(yè)機(jī)械的半導(dǎo)體消費(fèi)正在穩(wěn)步增長(zhǎng)，而消費(fèi)應(yīng)用卻不景氣。

04

2023年

汽車(chē)半導(dǎo)體有兩位數(shù)增長(zhǎng)

該公司還預(yù)測(cè)，2023年半導(dǎo)體市場(chǎng)將再次萎縮至5000億美元水平，同比下降6.5%至5627億美元。Yamachi下調(diào)了公司于2022年11月宣布的同比下降3.6%的預(yù)測(cè)，并解釋了下調(diào)的原因："在2022年底，人們感覺(jué)經(jīng)濟(jì)變得更加困難。我們認(rèn)為，宏觀經(jīng)濟(jì)前景可能會(huì)大大增加難度"。他補(bǔ)充說(shuō)，這一前景是截至2022年12月底的情況。

2023年半導(dǎo)體市場(chǎng)預(yù)測(cè)（橙色）與 2022 年相比（藍(lán)色） 來(lái)源：Gartner Japan

從終端市場(chǎng)的預(yù)測(cè)來(lái)看，以智能手機(jī)為中心的無(wú)線、計(jì)算機(jī)和消費(fèi)行業(yè)預(yù)計(jì)將全面同比下降。Yamachi說(shuō)：“我們預(yù)計(jì)2023年內(nèi)存銷售額將下降近20%，這將對(duì)內(nèi)存使用領(lǐng)域產(chǎn)生特別重大的影響。此外，有線網(wǎng)絡(luò)和工業(yè)設(shè)備行業(yè)預(yù)計(jì)也將幾乎持平?！?/span>

另一方面，汽車(chē)領(lǐng)域預(yù)計(jì)將保持增長(zhǎng)，同比增長(zhǎng)12.6%。這是由于半導(dǎo)體短缺，汽車(chē)制造商和Tier 1企業(yè)提前一年以上在不可取消的條件下向半導(dǎo)體制造商預(yù)訂，“汽車(chē)半導(dǎo)體制造商即使在未來(lái)一年左右保持沉默，也有望增加銷售額，”Yamachi說(shuō)。

然而，Yamachi表示：“我們預(yù)計(jì)這種積壓不會(huì)在2023年累積，大家將避免下新訂單，以便各個(gè)市場(chǎng)在2023年全年進(jìn)行調(diào)整?？梢哉f(shuō)，終端們已經(jīng)開(kāi)始退縮了，即使是一級(jí)制造商也處于庫(kù)存翻倍的境地。2023年全年將有大量的訂單儲(chǔ)備。

因此，預(yù)計(jì)2024年整個(gè)半導(dǎo)體市場(chǎng)會(huì)很活躍，但市場(chǎng)調(diào)整預(yù)計(jì)會(huì)發(fā)生在汽車(chē)領(lǐng)域。

05

過(guò)高的庫(kù)存

是“新常態(tài)下的適當(dāng)水平”

在新冠之前，半導(dǎo)體貿(mào)易公司的庫(kù)存一直在反復(fù)小幅增加和減少，庫(kù)存天數(shù)在50天左右，庫(kù)存周轉(zhuǎn)率在7.5左右。但在2020年第四季度，當(dāng)半導(dǎo)體短缺變得更加嚴(yán)重時(shí)，庫(kù)存天數(shù)達(dá)到40天左右，庫(kù)存周轉(zhuǎn)率為9.5。但是，此后在半導(dǎo)體短缺的呼聲中，庫(kù)存天數(shù)卻繼續(xù)持續(xù)小幅增加，庫(kù)存量自2022年初以來(lái)已明顯恢復(fù)。目前，庫(kù)存天數(shù)約為60天，庫(kù)存周轉(zhuǎn)率為6，Gartner稱"達(dá)到了過(guò)去被認(rèn)為是過(guò)剩庫(kù)存的水平"。

半導(dǎo)體貿(mào)易公司庫(kù)存狀況 來(lái)源：Gartner Japan

然而，Yamachi表示，目前的水平 "被認(rèn)為是新常態(tài)下的一個(gè)適當(dāng)?shù)乃?quot;。作為背景，他解釋道："在世界范圍內(nèi)，過(guò)去直接從半導(dǎo)體制造商那里購(gòu)買(mǎi)的公司越來(lái)越多地轉(zhuǎn)變?yōu)橥ㄟ^(guò)貿(mào)易公司購(gòu)買(mǎi)，特別是針對(duì)細(xì)分市場(chǎng)的電子設(shè)備制造商和小型電子設(shè)備制造商。

06

日本電子產(chǎn)業(yè)面臨的挑戰(zhàn)

Yamachi還談到了日本電子行業(yè)所面臨的挑戰(zhàn)。從2021-2026年電子制造商采購(gòu)半導(dǎo)體的年均復(fù)合增長(zhǎng)率（CAGR）來(lái)看，日本在所有終端市場(chǎng)的CAGR都低于全球。特別是在計(jì)算機(jī)方面，全球的CAGR增長(zhǎng)1.3%，而日本有超過(guò)5%的顯著負(fù)增長(zhǎng)。

2021-2026年電子制造商購(gòu)買(mǎi)半導(dǎo)體的年均復(fù)合增長(zhǎng)率，按終端市場(chǎng)繪制。 藍(lán)色是全球復(fù)合年增長(zhǎng)率，橙色是日本復(fù)合年增長(zhǎng)率 來(lái)源：Gartner Japan

Yamachi表示：“總之，在國(guó)內(nèi)半導(dǎo)體消費(fèi)/需求沒(méi)有增長(zhǎng)的情況下，半導(dǎo)體制造商正在苦戰(zhàn)。這并不能直接說(shuō)明海外銷售比率增加了，而是因?yàn)槿毡镜匿N售比率在下降，所以海外的比率似乎在上升。

有時(shí)，由于對(duì)海外半導(dǎo)體制造商的收購(gòu)以及與這些收購(gòu)一起獲得的海外客戶，銷售比率正在增加。不過(guò)大部分情況下，海外銷售比率增加是因?yàn)槿毡緡?guó)內(nèi)客戶的數(shù)量減少，而不是因?yàn)殚_(kāi)發(fā)了海外市場(chǎng)?！?/span>

他補(bǔ)充說(shuō)："日本并不是因?yàn)槿狈ο冗M(jìn)半導(dǎo)體的設(shè)備而停滯不前，也不是因?yàn)闊o(wú)力供應(yīng)而停滯不前，我認(rèn)為，國(guó)內(nèi)需求的不景氣是導(dǎo)致日本半導(dǎo)體行業(yè)本身下沉的主要原因"。日本電子產(chǎn)業(yè)的復(fù)興，最重要的是“創(chuàng)造一個(gè)在日本有使用半導(dǎo)體的客戶的局面，比起制造半導(dǎo)體，不如讓更多的公司使用他們?！?/span>